李晓彬
【宏观】中国 11月 外汇储备30516亿美元，前值：31206.70  预期：30607。
美国 截至12月2日当周 EIA原油库存变动-238.90 (万桶)，前值：-88.40，预期：-137.27。
英国10月工业产出月率下降1.3%，降幅创2012年9月以来最大，且逊于预期值上升0.2%；年率下降0.4%，降幅创2013年8月以来最大，且不及预期值上升0.7%；
德国 10月 工作日调整后工业产出年率1.20%，前值：1.20%，预期：1.60%。
【关注】日内可关注中国11月贸易帐数据， 美国12月3日当周首次申请失业救济人数。
【沪金、沪银】虽然意大利公投结果令其未来退欧风险有所上升，一度对金价构成短暂提振。但由于市场此前就将伦齐挫败进行定价，致使黄金避险买需并不明显。不过，若美联储是“鸽派式升息”，则金价短线或获得支撑。美联储将在下周加息，但预计决策者会表现出不会过分激进，这可能有助于黄金。内盘方面，沪金短期预计将维持震荡格局，1706合约操作区间在266.6-272.3附近。沪银走势则大致相同，1706合约操作区间在4020-4220附近。
【沪胶】11月份英国新车注册量达到184101辆，与去年同期相比增加了2.9%。截止到上个月底，英国今年的新车累计销量已经突破了250万辆；其中，新能源车11月份的销量继续走高，同比增长了25.1%，售出达6663辆，占据3.6%的市场份额，同时也创历史新高。沪胶短线预计将会维持区间震荡走势，1705合约可留意上方阻力位19000附近，下方支撑位可留意18000附近。


李雅静
煤炭进入全环节调控时代，煤价或回调至合理区间；铁路运力告急致煤炭市场失衡，港口和产地煤价集中下调；中国11月外储再创1月以来最大降幅；中共江苏省委常委会强调 “地条钢”是典型非法落后产能必须淘汰。
【螺纹钢】1705合约上一交易日缩量冲击前高，夜盘震荡回调，今日或受阻回落。今日操作区间3250—3380。
【铁矿石】1705合约上一交易日缩量冲击前高，夜盘震荡回调，今日或受阻回落。今日操作区间615—640。


谢祥华
【原油】尽管美国原油库存下降，但是关键的库欣地区原油骤然增长，国际油价转涨为跌。对关键产油国11月份产量增加以及对非欧佩克是否能降低日产量60万桶的质疑也打压了市场气氛。WTI原油1月期货结算价每桶49.77美元，下跌1.16美元；布伦特原油2月期货结算价每桶53美元，下跌0.93美元。
【LLDPE】石化库存维持低位，为石化挺价提供支撑。加上期货价格走势提振商家心态。虽下游采购谨慎，但刚需仍存，LLDPE现货价格将维持在9600-10450元/吨。预计LLDPE或将延续高位震荡。操作上，观望或日内。
【PP】部分石化出厂价继续调涨，加大对货源成本支撑力度，商家积极跟涨出货。尽管下游工厂实盘采购力度偏弱，但由于石化库存偏低，供应压力不大。华东拉丝主流价格在9100-9200元/吨。预计PP或继续高位震荡。操作上，观望或日内交易。


濮翠翠
【豆粕】美豆期货周三在震荡交易中收高，受助于美国出口销售的新交易和豆油走高。美豆上方面临1060美分一线压力，要提防回落风险。饲料企业提前开启春节备货，豆粕现货供需紧俏，价格持续坚挺，但需注意12月和1月进口大豆集中到港后对市场的影响。连粕震荡偏多思路对待，M1705操作区间2920-2960。
【油脂】马来毛棕油期货周三收跌，为三个交易日来首次下跌，因市场进行修正且受到豆油下跌拖累。国内油脂板块表现相对弱于外盘，国内供应环境改善及需求平稳削弱市场追涨情绪。目前期价高位振荡，等待报告指引。


林耿
白糖：由于印度方面的产糖进度加快使得市场预期全球糖的供需缺口变小，国内糖厂也已经加快开榨进度，春节过后，国内糖市将迎来消费淡季，此时恰恰是大量新糖集中上市的时期，这些因素将给糖市带来一定压力。技术上，郑糖短期将维持高位振荡调整格局。操作上，建议暂时观望。
玉米：东北深加工补贴政策一定程度上提振东北新季玉米消费。同时，部分基层由于湿粮价格较低，惜售心理仍存，继续支撑玉米价格。玉米市场短期下调幅度有限，仍以偏强振荡整理为主。操作上建议日内短多为主。


苏涛
美国10月JOLTs职位空缺数超预期回升，且高于前值；美国上周两大原油库存均超预期回落；美元及原油均未受提振，尾盘回落。


【沪铜】昨日，日盘因美国制造业数据提振延续隔夜涨势，夜盘尽管受就业数据支撑但受美油下跌拖累，尾盘内外盘铜价出现大幅回调，技术面中性；行业面：贴水转升水至升5；秘鲁10月铜产量同比跳增37.7%至218,685吨。今日沪铜或出现小幅上修，但震荡难改，暂观望，关注下方46700支撑线，适时止损。
【沪铝】昨日，沪铝在逐渐向基本面靠拢的背景下，受制于市场偏空氛围，连续收阴，跌破60日均线，沪铝因疆铝内运受缓解，基本面承压，技术面利空之势未改；行业面：贴水幅度扩大至100；湖北发文禁增电解铝。近期沪铝或偏弱震荡为主，轻仓短空，关注下方13000附近支撑，适时止损。
【沪镍】昨日，日盘内外盘镍价延续隔夜涨势，但夜盘尾盘受制于市场偏空氛围大幅回调，技术面维持利多,5日线上穿10日均线；行业面：11月中国镍生铁产量3.73万镍吨，环比增4.9%，同比增30.2%，，实物量环比增1.53%，同比增19%；印尼德龙镍业预计将在本月出铁，镍品位在10%-12%，到2017年底产能预计将达到60万吨。近日沪镍或小幅上修，偏多操作，关注下方94200支撑位，适时止损。


注：本建议只代表分管各品种的研究员的个人意见，若采用，则每个方案最多只可用总权益的10%入市，并要求严格止损和止赢，此建议仅供参考，期市有风险，投资需谨慎。