【海外宏观】
1、美国房价再度加速上涨，2月 S&P/CS 20座大城市房价指数同比上涨20.2%，高于1月份18.9%的同比涨幅，为有记录以来最快增速；全国房价指数同比上涨19.8%，是有记录以来第三高涨幅。
2、美国3月新建住宅销量下降至四个月低点，表明房价居高不下和借贷成本飙升正在给市场带来更多压力。3月新单户型住宅销售量下降8.6%，至折合年率为76.3万套。房地美最新数据显示，30年期平均房贷利率上周升至5.11%，较去年年底上升两个百分点，为2010年以来最高。
【国内宏观】
1、中央财经委要求全面加强基础设施建设，加快新型基础设施建设，提升传统基础设施水平。要适度超前布局有利于引领产业发展和维护国家安全的基础设施，同时把握好超前建设的度。要加强交通、能源、水利等网络型基础设施建设，加强信息、科技、物流等产业升级基础设施建设。要拓宽长期资金筹措渠道，加大财政投入，引导社会资本参与市政设施投资运营。
2、证监会发布《关于加快推进公募基金行业高质量发展的意见》，对公募基金发展提出16条具体意见。《意见》提出，支持符合条件的基金管理公司设立子公司，专门从事公募REITs、股权投资、基金投资顾问、养老金融服务等业务；积极推进商业银行、保险机构、证券公司等优质金融机构依法设立基金管理公司，适度放宽同一主体下公募牌照数量限制等。
3、央行就近期金融市场出现波动表示，关注到近期金融市场出现一些波动，主要受投资者预期和情绪的影响。当前我国经济基本面良好，经济内生增长潜力巨大，防范化解金融风险取得实质性进展。
【豆类】
1、美国农业部：大豆播种进度为3%，低于历史同期均值。
2、ANEC预计4月份巴西大豆出口量将达到1209万吨。
【原油】
1、美国石油学会数据显示，截止4月22日当周，美国商业原油库存4.055亿桶，比前周增加480万桶，汽油库存减少390万桶，馏分油库存增加43.1万桶。
2、据外媒报道，俄罗斯将在周三切断向波兰的天然气供应，这一消息表明莫斯科与欧洲各国在关键能源供应问题上的紧张关系出现重大升级。
3、大宗商品交易商托克：将在5月15日的最后期限之前停止从俄罗斯石油公司购买一切原油。
【动力煤】
1、产地方面，近期煤炭主产区市场弱势维稳，鄂尔多斯地区个别小矿由于煤管票紧张产量回落，价格坚挺，榆林地区煤价降至900元附近后，煤矿拉煤车辆增多，报价较低的煤矿价格小幅探涨。
2、进口动力煤方面，由于汇率贬值过快，而国内电厂招标价格并未明显提高，进口商从外矿拿货意愿减弱。一季度，完成港口货物吞吐量36.3亿吨，同比增长1.6%。其中，内贸吞吐量同比增长4.6%；外贸吞吐量同比下降4.7%，主要受煤炭、原油、铁矿石等大宗物资进口减少影响。
3、近日港口动力煤市场表现稳中偏弱，市场价格降至成本线附近，部分贸易商出现挺价情绪，但下游价格接受程度仍然较低，市场成交僵持。
【铜】
1、国家电网与中国石油签署战略合作框架协议。
2、日本本田汽车到2045年将停止生产汽油摩托车/机动车。
3、3月家电销售低迷 4月家空内销排产较去年实产+15% 。空调线下零售增速转负。
【铝】
截至4月初，国内电解铝运行产能达到3997.4万吨，预计4月国内运行产能将达到4030万吨附近。目前国内复产主要集中在西南地区，云南年初至今复产达到94万吨，相较于去年减产产能而言，复产进度达到60%以上。目前国内电解铝闲置产能进一步下跌，考虑到新增电解铝产能以及计划中继续复产的产能而言，一季度复产产能达到190万吨，年内单季度复产高峰已过，但二三季度仍有大量产能复产，总量接近一季度恢复产能。
【锌】
据百川咨询，橡胶轮胎方面，疫情基本得到进一步控制，汽车产业供应链紧张的情况逐渐恢复，轮胎企业逐渐复产，对氧化锌的需求有所提升。陶瓷方面近期市场订单情况较好，目前各方面恢复，广东地区的陶瓷厂家开工率尚可，需求逐步上升。其他方面，饲料方面需求仍较平淡，饲料厂家利润一般导致对氧化锌拿货需求较差。总体来看，后续市场需求呈上升走势。
【镍】
1、2022年4月25日，印尼投资部长Bahlil Lahadalia表示，截止2022年4月24日，他的团队和投资管理特别工作组已吊销土地使用管理的1118家采矿业许可证(IUP)。
2、俄罗斯诺里尔斯克镍业于4月25日公布2022财年第一季度产量报告。报告显示，2022财年第一季度镍产量同比增10%至5.2万吨，主要原因是由于之前天然地下水流入导致Oktyabrsky和Taimyrsky地下矿井暂时停产，以及诺里尔斯克（Norilsk）选矿厂因事故而被迫暂时停产，导致了2021年第一季度的基数较低。2022财年第一季度铜产量同比基本持平于9.1万吨。
3、据海关数据统计，2022年3月中国镍铁进口量43.01万吨，环比增加32.53%；同比增加28.61%。创下历史新高。分国别来看，3月中国镍铁进口增长主要集中在印尼：中国自印尼进口镍铁量38.67万吨，环比增幅35.95%；同比增幅39.24%。印尼镍铁产量构成中，水淬镍仅1万吨/月，占比相当有限，可见3月水淬镍的进口量变化不大，变量主要集中在NPI。
4、国际矿业巨头必和必拓（BHP）公司下调2021/22财年铜镍生产目标。
本财年第三季度（即2022年第一季度）铜产量为37万吨，同比下降6%；镍产量为1.87万吨，下降8%。


免责声明：本综述只代表分管各品种的研究员的个人意见，不做投资建议，仅供参考，期市有风险，投资需谨慎。